Avaya Cloud Office amplía el portafolio de la compañía, líder de la industria, para ofrecer un conjunto completo de soluciones de UC, CC, UCaaS y CCaaS a una base global de clientes, la cual incluye más de 120,000 clientes, más de 100 millones de líneas de Comunicaciones Unificadas y 5 millones de usuarios de Centros de Contacto en más de 180 países.
"La inversión y el compromiso conjunto de Avaya y RingCentral para llevar Avaya Cloud Office al mercado crea una oportunidad sin precedentes para acelerar la transición a la nube con una economía atractiva para nuestros clientes y socios", dijo Jim Chirico, presidente y CEO de Avaya. “Esto también nos da la oportunidad de desbloquear valor de una base en gran medida poco monetizada de nuestro negocio, ya que ofrece un valor atractivo a nuestros clientes y socios. Creemos que esta asociación altamente complementaria cambiará el juego que expande el mercado al que Avaya puede dirigirse y crea un valor significativo tanto para Avaya como para RingCentral.”
ACO combina la plataforma UCaaS líder de RingCentral con la tecnología, los servicios y las capacidades de migración de Avaya para crear una oferta UCaaS altamente diferenciada. Avaya espera lanzar ACO en el primer trimestre del año calendario 2020.
"Esta asociación estratégica aprovecha las respectivas fortalezas de Avaya y RingCentral para proporcionar una solución diferenciada", dijo Vlad Shmunis, fundador, presidente y CEO de RingCentral. "Nos complace ofrecer la plataforma UCaaS líder de RingCentral a la base instalada de Avaya de más de 100 millones de usuarios y más de 4,700 socios, brindando oportunidades de crecimiento a largo plazo para ambas compañías".
Chirico agregó: “Las acciones estratégicas que estamos realizado derivadas de un análisis integral crean nuevas oportunidades de crecimiento, devuelven capital a nuestros accionistas y apalanca nuestros estados financieros. Con un claro camino hacia adelante, seguiremos invirtiendo en tecnología e innovación para continuar brindando soluciones de vanguardia a nuestros valiosos clientes y socios”.
Prioridades de Asignación de Capital
El Consejo de Administración de Avaya ha autorizado un programa de recompra de acciones bajo el cual puede comprar hasta $500 millones de acciones ordinarias de Avaya. Avaya también anunció planes para pagar $250 millones de dólares de la deuda principal conforme a su Préstamo a Plazo B.
Términos de la Transacción
RingCentral está aportando $500 millones de dólares a su asociación con Avaya, incluida una inversión de $125 millones de dólares de 3 % de acciones preferentes reembolsables que es convertible a $16 dólares por acción, lo que representa una posición aproximada del 6% en Avaya sobre la base de conversión. RingCentral también le pagará a Avaya un anticipo de $375 millones de dólares principalmente en acciones para futuros pagos y ciertos derechos de licencia.
Tiempos y Aprobaciones
Se espera que la transacción se cierre en el cuarto trimestre del año calendario 2019, sujeto a las condiciones de cierre habituales y las aprobaciones regulatorias. La transacción no requiere la aprobación de los accionistas de Avaya o RingCentral. Las Juntas Directivas de ambas compañías han aprobado por unanimidad la transacción.
Asesores
J.P.Morgan actúa como asesor financiero exclusivo y Kirkland & Ellis LLP actúa como asesor legal de Avaya.
Teleconferencia
El día 3 de octubre Avaya promovió un webcast en vivo para discutir este anuncio. La grabación estará disponible en la página de Inversionistas de Avaya por un periodo de un año.
Redacción C21